Ставки по депозитам, льготная ипотека, автокредиты, золото и валюта – главное за неделю

Ключевая ставка замерла на 14%: банки не будут менять условия по кредитам и вкладам

11 сентября Банк России принял ожидаемое рынком решение сохранить ключевую ставку на уровне 14% годовых, и крупнейшие кредитные организации, включая ВТБ, Альфа-банк, ПСБ, банк Дом.РФ и Новикомбанк, сразу заявили, что не планируют пересматривать условия по розничным продуктам.

Розничный финансовый рынок входит в осенний период в состоянии равновесия: средняя доходность по депозитам держится на комфортных 13%, а конкуренция банков за пассивы позволяет клиентам по-прежнему находить выгодные предложения. Эксперты отмечают, что ставки по вкладам уже отражают ожидания дальнейшего смягчения денежно-кредитной политики, поэтому вкладчикам стоит использовать текущую паузу для фиксации высокой ставки на длительном горизонте от шести до двенадцати месяцев.

При будущем снижении ключевой ставки первыми подешевеют именно короткие депозиты и маркетинговые акции, реагирующие на изменения практически зеркально.

Для заемщиков стабилизация ставок по розничным кредитам, которые уже опустились с пиковых значений, означает возможность спокойно планировать крупные покупки без риска резкого удорожания денег как минимум до конца октября, а в перспективе открывает шанс на выгодное рефинансирование договоров при дальнейшем снижении ключевой ставки.

Семейной ипотекой воспользовались более 2 млн семей

Государственная программа семейной ипотеки, действующая с 2018 года, преодолела знаковый рубеж. По данным Министерства финансов, общий объем выданных льготных кредитов по этой программе приблизился к 11 трлн рублей, что позволило более чем 2 млн российских семей улучшить свои жилищные условия. Программа позволяет оформить или рефинансировать жилищный кредит по льготной ставке до 6% годовых для семей с ребенком в возрасте до 6 лет включительно, двумя и более несовершеннолетними детьми или ребенком с инвалидностью.

На фоне заградительных рыночных ставок именно эти условия остаются практически единственным способом для семей с детьми решить квартирный вопрос без непосильной долговой нагрузки. Параллельно успешно развиваются и другие государственные инициативы: программой дальневосточной и арктической ипотеки уже воспользовались более 220 тысяч семей и специалистов на общую сумму свыше 1,1 трлн рублей, а в рамках ранее действовавшей программы льготной ипотеки с 2020 по 2024 год было выдано около 1,6 млн кредитов объемом 6,2 трлн рублей, что подтверждает устойчивый и массовый спрос на государственную поддержку в жилищной сфере.

Большинство компаний-эмитентов считают свои акции недооценёнными

58% опрошенных представителей компаний-эмитентов считают акции собственных организаций существенно недооценёнными. При этом 53% респондентов признали, что их уверенность в собственных фундаментальных показателях — выручке, прибыли, рентабельности — на среднесрочную перспективу снизилась за последний год. Такие данные приводятся в совместном исследовании Московской биржи и консалтингового агентства ЕМ.

Исследование выявило, что прозрачность коммуникаций компании с рынком напрямую влияет на её капитализацию. Так, 75% институциональных инвесторов убеждены, что качество публичной коммуникации эмитента с розничными инвесторами влияет или критически влияет на инвестиционные решения даже на текущем рынке.

Ещё 83% управляющих закладывают премию или дисконт к оценке компании в зависимости от качества её IR-функции. Половина управляющих прямо штрафует оценку компании за слабую IR-работу, а треть, наоборот, готова платить премию за сильную коммуникацию с инвесторами.

При этом 63% эмитентов говорят, что диалог с инвесторами стал сложнее или значительно сложнее, и лишь 26% уверены, что он остался без изменений. Наибольшие трудности компании испытывают в выстраивании диалога с розничными инвесторами.

Инвесторы ожидают от бизнеса прогнозов и ответственности за публичные обещания. Среди информации, которую запрашивают аналитики, преобладают прогнозы (50% от всех вариантов ответов) и сценарный анализ (15%), но компании не готовы предоставлять эти данные. Наименее востребованной информацией от эмитентов оказались данные по ESG.

Все 100% опрошенных институциональных инвесторов скорее не готовы инвестировать в компанию, которая ранее не выполнила публичные прогнозы или скрыла негативную информацию. У тех, кто допускает второй шанс, доверие к оступившемуся эмитенту в большинстве случаев восстанавливается лишь спустя год и более.

Средний чек автокредитов вырос до 1,59 млн рублей при рекордном числе отказов

Рынок автокредитования демонстрирует тревожные тенденции, становясь все более напряженным для рядовых потребителей. По данным Национального бюро кредитных историй, средний размер выданного автокредита в августе вырос на 11,1% в годовом выражении и достиг 1,59 млн рублей. Наибольшие суммы фиксируются в Москве (2,10 млн рублей), Московской области (1,89 млн рублей), Санкт-Петербурге (1,83 млн рублей), Тюменской области (1,72 млн рублей) и Новосибирской области (1,69 млн рублей), а самый заметный годовой рост среднего чека показали Рязанская область (+15,5%), Чувашская Республика (+15,3%) и Тульская область (+14,4%).

Этот рост происходит на фоне общего сокращения рынка: количество выданных автокредитов в августе упало на 7% в годовом выражении. Чтобы удержать ежемесячный платеж заемщиков в допустимых пределах при высоких процентных ставках, банки массово увеличивают сроки кредитования, которые в среднем уже превышают 6 лет и достигли максимальных значений с начала 2024 года.

Одновременно с этим кредитные организации включили режим максимальной экономии и строгого отбора: требования к качеству кредитных историй максимально ужесточились, средневзвешенная ставка по автокредитам на новые автомобили выросла до 12% годовых, а доля отказов по заявкам достигла рекордных 67,5%, делая получение займа на покупку автомобиля крайне сложной задачей.

Золото обогнало валюту по доходности, а россияне стали реже скупать наличные доллары и евро

Сберегательные привычки россиян претерпевают заметные изменения на фоне макроэкономической нестабильности и ослабления национальной валюты. По данным обзора рисков финансовых рынков Банка России, абсолютным лидером по доходности в августе стало золото, которое подорожало на 17,4% и достигло 12 тысяч рублей за грамм.

Мировые котировки выросли на 10% и закрепились на отметке 4,45 тыс. долларов за унцию, продемонстрировав один из сильнейших подъемов за последние несколько лет. Основными факторами ускоренного роста стоимости желтого металла стали падение нефтяных котировок ниже 80 долларов за баррель Brent после объявления об отмене атаки на Иран и решение Минфина США увеличить выкуп длинных казначейских облигаций, что усилило опасения инвесторов относительно устойчивости американского долга.

На втором месте по доходности оказались депозиты в евро (9,75%), на третьем — в юанях (8,17%), а вклады в долларах показали прибыльность 7,19% за месяц.

Парадоксальным образом, несмотря на стремительное ослабление рубля (курс доллара на внебиржевом рынке вырос почти на 9%, до 86,3 рубля), нетто-покупки наличной валюты физическими лицами сократились до 74 млрд рублей, что стало самым низким показателем за последние месяцы.

Граждане проявляют осторожность на фоне высокой волатильности и переключают сберегательную активность на драгметаллы, а на фондовом рынке 84% частных инвесторов предпочитают принимать решения на основе собственного анализа, игнорируя советы блогеров и банковских менеджеров.

Выводы недели

Стабильность ключевой ставки подсказывает, что сейчас удачный момент для открытия долгосрочных вкладов и взвешенного оформления кредитов без страха перед резким ростом процентов. Данные по семейной ипотеке напоминают о работающих государственных льготах, которыми нужно обязательно пользоваться, пока рыночные ставки остаются заградительными. Жесткая статистика по автокредитам служит прямым предупреждением: брать заем на машину без идеальной кредитной истории опасно, это грозит отказом или долговой ямой на шесть лет вперед. А тренд на золото и консервативные инвестиции показывает читателям zaimi.ru, как надежно защитить свои сбережения в период нестабильности, не поддаваясь панике и не рискуя последними средствами.